Assotsiatsiyalashda muvaffaqiyatga erishish, barqarorlik, soddalik va muvozanat haqida
Agar siz saytda bir muncha vaqt bo'lsangiz, siz boshlashingiz mumkin, chunki biz aktivni taqsimlash deb nomlanadigan intizomning muhimligini muhokama qildik. Bu turli xil aktivlar sinflari o'rtasida tanlovni o'z ichiga oladi, bu turli xil ob-havo iqtisodiy muhit, soliq rejimlari, global sharoit, inflyatsiya yoki deflyatsiya va tarixning boshqa o'zgaruvchilari ham vaqt o'tishi bilan o'zgarib turadi. Shaxsiy mablag'ingizni tashkil etadigan ba'zan bo'ronli suvlarni muvaffaqiyatli boshqaradigan kalit bu muvozanatdir. Siz har mavsum uchun tayyor bo'lishni xohlaysiz; ish joyingiz, hukumat byudjeti, Federal zaxira va foiz stavkalari yoki fond bozori nima bo'lishidan qat'iy nazar, sizning oilangiz har yili o'tgan yillardagi dividendlar, foizlar va ijaraga beriladigan daromadlardan yuqori daromad olishini bilish.
1. Siz barcha aktsiyalaringizni investitsiyalashni xohlamaysiz
Hech shubha yo'qki, sof, sovuq, mantiqiy ma'lumotlarga asoslanib, zaxiralar intizomli investorlar uchun daromadli va dividendlarga e'tibor bermaydigan va qimmatli qog'ozlar uchun juda ko'p pul to'lamaydigan, intizomli investorlar uchun eng yaxshi uzoq muddatli aktivlar sinfidir. , ko'pincha hazinachining obligatsiyalari rentabelligi bo'yicha konservativ boshlanadigan daromad olish bo'yicha o'lchanadi.
Bu qiziqarli bo'lmasligi mumkin, ammo Ibbotson & Associates ma'lumoti shuni ko'rsatadiki, uzoq vaqt davomida buni amalga oshirishga qodir bo'lganlar yiliga o'rtacha 10% daromad olishadi . Ushbu daromadlar juda o'zgaruvchan edi - birja aktsiyalari bir yil ichida 30% va 50% gacha kamayishi mumkin edi, ammo haqiqiy daromadni yo'qotadigan ajoyib biznes portfeliga ega bo'lish qudrati Coca-Cola, Walt Disney, Procter & Gamble va Jonson va Jonson egalari obligatsiyalar , ko'chmas mulk , naqd pul ekvivalentlari , depozit va pul bozorlaridagi sertifikatlar , oltin va oltin tanga , kumush, san'at yoki ko'plab boshqa aktivlar sinflaridan ko'ra ko'proq egalik qiladi.
Shuni ta'kidlash kerakki, rekord uchun, aksariyat odamlar bu ishni his qilish imkoniga ega emaslar . Bir Morningstar tadqiqotining ko'rsatishicha, asosiy portfel aktivlari 9% yoki 10% gacha bo'lgan davrda o'rtacha sarmoyadorlar tez-tez savdo, yuqori xarajatlar va boshqa nopok qarorlar tufayli 2% dan 3% gacha bo'lgan. Bu muvaffaqiyatsizlik kafolati emas, chunki agar siz topshiriqqa mos kelmasangiz , boylikka erishish uchun zaxiralarga investitsiya qilishingiz shart emas .
Shu bilan aytganda, aktsiyalar noyobdir, chunki ular tadbirkorlik sub'ektlarining kichik qismidir. "Aktsiyalar" deb nomlangan ushbu mulkiy bitimlar haqiqiy odamlar tomonidan savdoga qo'yilgan birjada savdoga qo'yiladi. Dunyo iqtisodiy jarlikdan tushganida, likvidligini yomonlashtirgan ko'plab insonlar va muassasalar naqd pul yig'ish uchun o'tirgan har qanday narsani sotish noqulay vaziyatga tushib qolishadi.
Natijada aktsiya bahosiga katta miqdorda bosim bor va bu koeffitsient bozor narxining keskin pasayishiga olib keladi. Uzoq muddatli investor uchun bu yaxshi, chunki u katta ulushni sotib olish, egalik huquqini ko'paytirish va vaqt normal, foyda va dividendlarni qaytarish imkoniyatini beradi. Qisqa muddatli davrda bu halokatli bo'lishi mumkin.
Bunday imkoniyatlarga ega bo'lgach, fond bozoridan tashqarida daromad manbai bo'lishi kerak, sizdan vaziyatdan foydalanish uchun naqd pul ishlab, shuningdek sizni qimmatli qog'ozlaringizning bir qismini sotishning og'riqli ehtimoli elektr to'lovlarini to'lash uchun ularning haqiqiy qiymatlari.
Bu korporativ obligatsiyalar , yuqori daromadli kichik biznes , sizning kvartirangiz yoki ofis binosi yoki intellektual mulk, masalan, mualliflik huquqi va patent kabi kam qarz yoki qarzga ega bo'lgan ko'chmas mulk mulki bo'ladimi, qaror qabul qilishingiz kerakmi? Muhimi, siz qimmatli qog'ozlar bozorlari vaqti-vaqti bilan bo'linib ketganda, ular sizning xohishingizdan qaytib keladigan narsalarni yuborishingiz kerak.
2. Konservativ tarzda moliyalashning ba'zi shakllarini, ko'chmas mulkni naqd pul shaklida bo'lishini xohlaysizmi
Ko'chmas mulkda uzoq muddatli daromadlar sinf sifatida oddiy aktsiyalarga nisbatan kamroq bo'lsa-da (ko'p qavatli bino kengaytira olmaydi), ko'chmas mulk sizning investitsiyalaringizga nisbatan katta miqdordagi naqd pulni tashlab qo'yishi mumkin.
Ushbu aktivlar sinfiga sarmoya kiritish intizomi, mutaxassislik bo'yicha ba'zi bilimlarni talab qiladi; Masalan, ijara uylari sanoat odatlariga, saqlash joylariga, ofis binosiga yoki ijara oldi-sotdiga nisbatan turli xil iqtisodiy ko'rsatkichlarga va ijara turlariga ega. Bundan tashqari, mahalliy bozor uchun sizning suyuqligingiz uchun taklif va talab prognozlari kabi narsalar haqida tashvishlanishingiz kerak
huquqiy tuzilmani (siz hech qachon to'g'ridan-to'g'ri avtomobilingizni yuvishingizni xohlamasligingiz kerak, buning o'rniga uni cheklangan mas'uliyatli kompaniya kabi saqlashni istaysiz) va sug'urta qoplamasi. Shunday bo'lsa-da, oxir-oqibat, o'z ko'zingiz bilan ko'rishingiz mumkin bo'lgan moddiy narsaga ega bo'lingiz, o'zingizning qo'llaringiz bilan teginishingiz va sizning ijarachilaringiz sizni jo'natgan chexlaringizdan pulingizni jismonan kuzatib borish imkoniyatini beradi. va ruhiy jihatdan.
Ko'chmas mulk-mulk sinfiga investitsiya qilishning eng katta xavfi juda ko'p kuch ishlatish vasvasasi hisoblanadi. Kichkina pul to'lovlari, pushti egalik qilish haqidagi taxminlar va xursandchilik bilan o'rtacha ijara prognozlari, investor kabi harakat qilayotganiga noto'g'ri ishongan noto'g'ri spekülatör uchun moliyaviy falokat uch karra hosil qilish uchun odat tusiga ega.
3. Siz pul va naqd pul qiymatlarining ahamiyatini inobatga olmasligingiz kerak
Haqiqatda, inflyatsiyani tartibga soluvchi, soliq to'lashdan keyingi davrda, ushbu moddaning yozilish vaqtida naqd pul va uning ekvivalentlari salbiy hosillarni boshdan kechirmoqda. Buning ma'nosi shundaki, sotib olish qobiliyatini yo'qotishingiz uchun ularga ko'proq vaqt sarflaysiz. Shunday bo'lsa-da, pul sizning portfelingizda kuchli langar bo'lib xizmat qilishi mumkin. Yaxshi paytlarda u kamayadi, biroz pastroq raqamga qaytadi. Yomon paytlarda u ozayadigan balansni barqarorlashtirishga yordam beradi. Dunyodagi eng yaxshi va eng tajribali sarmoyadorlarning ayrimlari muntazam ravishda ularning sof aktivlarining 20% ni pul va naqd pul ekvivalentlarida ushlab turish odatiga ega, ko'pincha ushbu mablag'larni joylashtirish uchun yagona ishonchli joy Amerika Qo'shma Shtatlarining qisqa muddatli xazina majburiyatlari to'g'ridan-to'g'ri AQSh Xazina bilan.
Siz uni sarflashingiz yoki juda tez investitsiya qilishni xohlaganingiz uchun naqd pulda ushlab tura olmaydigan kishilardan bo'lmang. Sabrli bo'ling. Likvidlikni boshqarish eng sodda va eng qiyin narsalardan biri. Naqd va pul ekvivalenti aktivlar sinfidagi mablag'lar siz uchun pul topish emas, balki xavfsizlikning chegarasi sifatida xizmat qilish uchun emasligini tushunish va qabul qilishni talab qiladi.
Assotsiatsiyalangan sinfi ta'sir qilish balansi nuqtasi himoya qilish va imkoniyat
Assotsiatsiya sinfining ta'sir qilish huquqini olish - sizning hayotingizning bosh lavozimiga ega bo'lgan eng muhim ishlardan biridir. Sizni hech qanday uyqu yo'qotib, iqtisodiy jarliklardan ag'darib yuboradigan holatga tushirishi mumkin. Siz o'zingizning aktsiyalaringizni to'lash uchun o'zingiz boshqalar kabi o'ynash imkoniyati mavjud bo'lganda sizni oqim va mablag' manbalari bilan ta'minlay olasiz. Buni kichik narsaga o'xshatmang. Bu haqda uzoq va qattiq o'ylab ko'ring. Bundan tashqari, o'zingiz ega bo'lgan narsani tushunganingizga ishonch hosil qiling.
O'zingizning tajribangizdan tashqarida bo'lgan aktivlashtirilgan sinflarni qo'shishni boshlamang, bu sizning oldingizda yaxshi imkoniyatlarni diversifikatsiya qilishning ba'zi noto'g'ri ma'nosidan pastga aylantirish. Darhaqiqat, diversifikatsiya qilish muhim, biroq risklarni boshqarish, sizning har bir pozitsiyangizni yoki ayrim holatlarda sizning barcha tarmoqlar yoki tarmoqlar bo'yicha bahslarni amalga oshiradigan ayrim savatchalar ishonchini qozonish orqali boshlanishi kerak bo'lsa ham, yaxshi ketmang.