Narxlar / daromadlar (PEG) nisbati sizga faqat P / Edan ko'proq narsani bildiradi
R / Y darajasi darajasi
Tez tahlil qilish uchun - va PEG nisbasining asosiy komponenti bo'lgani uchun - P / E aktsiyalarini sotib olish narxini olish va uni aktsiyalar daromadiga (EPS) taqsimlash yo'li bilan hisoblashni unutmang.
Bu raqam aktsiyaning nisbiy qiymatini taqqoslash hamda aktsiya bahosining uning daromadlariga nisbatan yuqori yoki pastligini aniqlash imkonini beradi.
Narxlar / daromad (PEG) nisbati
O'sish nisbati narxi / daromadlari sizning kompaniyangiz daromadlarining o'sishini hisobga olgan holda, aktsiyalar qiymatini aniqlashdir. Ushbu kelajakka qarashli komponent PEG nisbati sizga faqatgina P / E dan farqli o'laroq, sizning aktsiyangizning asoslarini to'liq tasvirlash imkonini beradi.
PEG, P / Eni olish va daromadning prognozli o'sishiga bo'lish orqali hisoblab chiqiladi ...
PEG = Daromad nisbati / Prognozlashtirilgan daromadlar o'sishi
Masalan, P / E 20 ga va kelgusi yil 10% gacha o'sishi mumkin bo'lgan aktsiyalar PEG nisbati 2 ga teng bo'ladi (20% ga teng bo'lgan P / E sifatida prognozli daromadning 10% gacha bo'lgan ulushi 2). PEG nisbati qanchalik past bo'lsa, uning daromadi prognoziga nisbatan ko'proq aktsiyalarni baholash mumkin.
Aksincha, sonning qanchalik ko'p bo'lsa, ehtimol stavkaning ortiqcha qimmatligi.
P / E nisbati PEG nisbati bilan solishtirganda
PEG ni bir aktseptning P / E bilan birgalikda ishlatish, faqat P / E dan foydalanishga nisbatan juda boshqacha hodisani keltirishi mumkin.
Juda yuqori R / Ega ega bo'lgan aktsiyalarni sotib olishga emas, balki ortiqcha qimmatga ega emas. PEG nisbati xuddi shu aktsiyadorlik jamg'armasini hisoblash - yaxshi o'sishi bo'yicha taxminlarga ega bo'lishni nazarda tutsa - bu aslida ancha yaxshi mahsulotni sotib olishi mumkinligini ko'rsatib turibdi.
Buning aksi haqiqatdir. Agar sizda juda kam R / E aktsiyalari mavjud bo'lsa, mantiqan tan olinmagan deb hisoblashingiz mumkin. Ammo agar daromadning o'sishi sezilarli darajada oshmasa, siz PEG nisbatlarini olishingiz mumkin, bu aslida sizning aktsiyalaringizni sotib olishingiz kerakligini bildiradi.
Pastki chiziq
Agar ortiqcha yoki nomutanosib PEG nisbati uchun xom ashyo sanoatda sanoatga bog'liq bo'lsa-da, umumiy qoidalar quyida keltirilgan PEG ning maqbuldir.
Barcha fundamental tahlillarda bo'lgani kabi, raqamlar kirish ma'lumotlariga qarab o'zgaradi. Masalan, kelajakdagi o'sish sur'atlari (yoki undan kam) bo'lishini prognoz qilishda tarixiy o'sish sur'atlarini qo'llagan holda, PEG nisbati aniqroq bo'lishi mumkin. Har doim bo'lgani kabi, axlat, axlat.
Asosiy Tahlillar Kalkulyatorlari haqida batafsilroq
- Hissa boshiga daromad - EPS
- Daromad nisbati narxi - P / E
- Kitob narxi -P / B