Qisqa muddatli obligatsiyalar fondi nima?
Qisqa muddatli obligatsiya jamg'armalari odatda bir yildan uch yilgacha bo'lgan obligatsiyalarga investitsiya qiladi.
Foiz stavkasi yoki foiz stavkalarining ko'tarilish xavfi, fondning asosiy qiymatining pasayishiga olib kelishi mumkin bo'lgan cheklov miqdori, oraliq muddatli obligatsiyalar fondiga nisbatan past bo'ladi (bu muddatda obligatsiyalarga investitsiyalar uch yildan o'n yilgacha) va uzoq muddatli obligatsiyalar (o'n yil va undan yuqori). Shunga qaramay, hatto eng konservativ qisqa muddatli obligatsiyalar fondlari ham ulush narxining o'zgaruvchanligiga ega bo'ladilar.
Qisqa muddatli obligatsiyalarni pul bozori fondiga qanday taqqoslash mumkin?
Qisqa muddatli obligatsiyalar jamg'armalari kamroq xavfga ega bo'lishiga qaramasdan, ko'plab sarmoyadorlar mablag'larni pul mablag'lari fondlari uchun yuqori samarali alternativ sifatida foydalanadilar. Pul mablag'lari barqaror daromad tavakkali-mukofot spektri bo'yicha eng past risk variantidir, chunki ular eng past rentabellikka ega va eng past xavf hisoblanadi . Qisqa muddatli obligatsiyalar jamg'armalari, odatda, narhni keyingi bosqichda ham tavakkalchilik, ham qaytarish potentsiali nuqtai nazaridan baholanadi.
Qisqa muddatli obligatsiyalar pul bozori fondiga qaraganda yaxshiroq variantni olasizmi?
Ular bo'lishi mumkin, ammo sotib olishni aniq bilishingiz kerak. Qisqa muddatli obligatsiyalar fondi past foiz stavkasi xavfiga ega bo'lsa-da, ularning portfelida saqlanayotgan qimmatli qog'ozlarga qarab boshqa turdagi xavfga ham ega bo'lishi mumkin. Ko'pgina fondlar yuqori sifatli korporativ obligatsiyalar yoki ipoteka-qimmatli qog'ozlarga investitsiyalarni sarflaydi, ammo bu hammasi emas.
Investorlar 2008 yilgi moliyaviy inqiroz vaqtida bu qiyin yo'lni o'rganishdi, chunki ipoteka bo'yicha qimmatli qog'ozlarga juda ko'p pul ajratgan fondlar ulush narxlarida katta pasayib ketishdi.
Qisqacha aytganda, "qisqa muddatli" mutlaqo "past xavf" degan ma'noni bermaydi. Etakchi kompaniyadan olingan ma'lumotni murakkab xalqaro investitsiya yoki sifatli korporativ obligatsiyalar bilan portfelni yuklamaganligiga ishonch hosil qilish uchun diqqat bilan o'qing. rentabellikni oshirishga qaratilgan sa'y-harakatlar, chunki investitsiya muhiti buzilgan taqdirda zararli bo'lishi mumkin.
Bundan tashqari, Federal zaxira foiz stavkalarini ko'targanidan buyon uzoq vaqtdan beri davom etganini yodda tuting. Natijada, Qisqa muddatli obligatsiyaning odatda Fed stavkalari ko'tarilayotgan davrlarda ulush narxining pasayishi boshdan kechirilishini unutish oson. Pulning boshqa turlari bilan solishtirganda kamroq bo'ladi, lekin pul bozori jamg'armalari hech qanday salbiy tomonga uchramaydi.
Buni ta'kidlab, qisqa muddatli obligatsiyalar fondlari pul bozori jamg'armalaridan ko'ra yaxshiroq rentabellikga ega bo'lishlari mumkin (ularning har biri bir foizdan bir foizdan taxminan 2 foizgacha, ularning asosiy investitsiyalariga qarab). Natijada, qisqa muddatli obligatsiyalarni qo'shib qo'yish xavfiga egalik qiladigan ko'plab sarmoyadorlar o'zlarining portfelining bir qismini aktivlar sinfiga pul bozoridagi mablag'lar o'rniga ajratishlari mumkin.
Biroq, pulni darhol (bir yil ichida) ishlatishingiz kerak yoki agar siz risk uchun juda past bardoshlik bo'lsa , pul bozoridagi mablag'lar yaxshi variant hisoblanadi.
Ultrashort Bond fondlari ham bir variantdir
Investorlar, ultratovushli pul jamg'armalari koinotida ko'plab imkoniyatlarga ega. Qimmatli qog'ozlar odatda olti oydan bir yilgacha bo'lgan muddatda vadesiz obligatsiyalarga kiritiladi. Bu, odatda, bir hafta yoki undan kam muddatli qarzlarga qaratilgan pul bozori vositalaridan uzoq muddatli o'rtacha muddatli va muddatda bir-uch yil mobaynida amalga oshiriladigan qisqa muddatli obligatsiyalar fondini anglatadi. Ulushort blanki jamg'armalari haqida ko'proq bilib oling.
Qisqa muddatli obligatsiyalarga qanday investitsiya qilinadi?
Portfellarini bir qismini qisqa muddatli obligatsiyalarga berishni istagan sarmoyadorlar tanlashning bir qator variantlariga ega. Vanguard Qisqa Muddatli Bond indeksi (VBIRX) fondi kabi investitsiya fondlaridan tashqari T.
Rowe Price Qisqa Muddatli Bond Fondi (PRWBX) va Lord Abbett Qisqa muddatli daromadlar jamg'armasi (LALDX), sektorga yo'naltirilgan birja aylanmasi tobora ortib borayotgan fondlari (ETF) mavjud. Ko'pchilik qisqa muddatli obligatsiyalarning o'zaro jamg'armalari pul mablag'lari fondlari hisobidan chex-yozilish imtiyozlarini taklif qiladi, ETFlar esa bunday qilmaydi. Shu bilan birga, investorlar tekshiruvlar uchun qisqa muddatli obligatsiyalardan foydalanishlari tavsiya etilmaydi, chunki u muhim soliq bosh og'rig'ini yaratadi.
Qisqa muddatli obligatsiyalarga investitsiya kiritadigan eng katta ETFlar orasida:
- iShares Barclays 1-3 yilgi g'aznachilik majburiyatlari fondi (ticker: SHY)
- iShares Barclays 1-3 yillik kredit Bond jamg'armasi (CSJ)
- Avangard Qisqa Muddatli BFJ ETF (BSV)
- Vanguard qisqa muddatli korporativ obligatsiyalar ETF (VCSH)
- iShares Barclays qisqa muddatli xazina bonusi jamg'armasi (SHV)
- SPDR Nuveen Barclays Sarmoya Mavzu Muddatli hokimiyat Bond ETF (SHM)
- SPDR Barclays Capital Qisqa muddatli Korporativ Bond (SCPB)
- PIMCO 1-5 yil US TIPS ko'rsatkich fondiga (STPZ)
- iShares S & P Qisqa Muddatli Milliy Muni Bond (Fevral)
- Barclays 0-5 yil konsultatsiya jamg'armasi (STIP)
Ogohlantirishlar : Ushbu saytdagi ma'lumotlar faqatgina muhokamalar uchun taqdim etiladi va investitsion maslahat deb talqin qilinmasligi kerak. Hech qanday sharoitlarda, bu ma'lumot qimmatli qog'ozlarni sotib olish yoki sotish bo'yicha tavsiya emas.