Depressiya davridan beri Kongress eng yirik bankni qanday tashkil etdi
Tanglik 160 milliard dollarga tushdi. Soliq to'lovchilar 132 milliard dollar to'lashdi, qolgan qismini esa S & L kompaniyasi to'laydi. Federal jamg'arma va kreditlarni sug'urtalash korporatsiyasi bankrot bo'lganidan so'ng, S & Lsning muvaffaqiyatsiz omonatchilariga 20 milliard dollar to'laydi.
500 dan ortiq S & L davlat mablag'lari hisobidan sug'urta qilingan. Ularning ishdan chiqishlari 185 million dollarga tushdi.
Inqiroz bir paytlar ishonchli ipotekaga ega bo'lgan narsalarga aylandi. Bundan tashqari, davlatning bank sug'urta fondlari g'oyasi vayron bo'ldi.
Skandal
Senat etika qo'mitasi besh nafar senatorni noto'g'ri xulq-atvorda tekshirgan. "Keating Besh" tarkibiga John McCain, R-Ariz, Dennis DeConcini, D-Ariz, Jon Glenn, D-Ogayo, Alan Kranston, D-Calif. Va Donald Riegle, D-Mich kirdi.
Besh kishiga Linkoln jamg'armasi va kredit uyushmasining raisi Charlz Keyting nomi berildi. U ularga 1,5 million dollar kampaniyani amalga oshirgan. Buning evaziga, ular Linkoln shubhali faoliyatiga e'tibor bermaslik uchun Federal uy-kredit banklari boshqaruviga bosim o'tkazdilar. FHLBBning mandati mumkin bo'lgan firibgarlik, pul yuvish va xavfli kreditlarni tadqiq qilish edi.
Empire Saving va Texasdagi Mesquite qarzlari, noqonuniy erlarni va boshqa jinoiy faoliyat bilan shug'ullangan.
Imperiyaning soliq to'lovchilari 300 million dollarni tashkil qiladi. Muvaffaqiyatsiz S & Llarning yarmi Texasdan edi. Inqiroz davlatni iqtisodiy inqirozga olib keldi. Banklarning noto'g'ri er investitsiyalari auktsiondan chiqarilganda ko'chmas mulk narxi tushib ketdi. Bu ofislarning vakansiyalarini 30 foizga oshirdi, xom neft narxi esa 50 foizga kamaydi.
Sabablari
1932 yilgi Federal Uy-kredit banki qonuni ishchilar sinfi uchun uy-joy mulkini rag'batlantirish uchun S & L tizimini yaratdi. S & Ls depozitlarga nisbatan kamroq o'rtacha foiz stavkalarini to'laydi. Buning o'rniga ular o'rtacha darajadan past bo'lgan ipoteka stavkalarini taklif qilishdi. S & Ls tijoriy ko'chmas mulk, biznesni kengaytirish yoki ta'lim olish uchun pul qarz qila olmadi. Ular hatto hisoblarni tekshirishga ham imkon bermadilar.
1934 yilda Kongress S & L depozitlarini sug'urtalash uchun FSLIC ni yaratdi. Federal depozitlarni himoya qilish bo'yicha korporatsiya tijorat banklari uchun xuddi shunday himoyani ta'minladi. 1980 yilga kelib, FSLIC jami aktivlari 604 mlrd. Dollar bo'lgan 4000 S & Lni sug'urta qildi. Davlat tomonidan homiylik qilingan sug'urta dasturlari qiymati 12,2 milliard dollar bo'lgan 590 ta S & Lni sug'urta qilishdi.
1970 yilda stagflation yuqori inflyatsiya bilan past iqtisodiy o'sishni birlashtirdi. Federal zaxira foiz stavkasini ikki barobar inflyatsiya darajasini pasaytirishga majbur qildi. Bu 1980 yilda tushkunlikka sabab bo'ldi.
Stagflyatsiya va sekin o'sishi S & Lsni yo'q qildi. Ularning samarali qonunchiligi depozit va kreditlar bo'yicha foiz stavkalarini belgilab qo'ydi. Sarmoyadorlar boshqa banklardagi yuqori daromadlarni topdilar.
Shu bilan birga, sekin o'sishi va turg'unlik garovga qo'yilgan oilalar sonini kamaytirdi. S & Ls daromad manbai sifatida past foizli ipotekalarning qisman portfeli bilan yopishtirilgan edi.
1980 yildagi vaziyat yomonlashdi. Pul bozori hisoblari mashhur bo'ldi. Ular sug'urtaisiz jamg'arma bo'yicha yuqori foiz stavkalarini taklif etdilar. Mablag'lar ochilganda, banklar mablag'larini kamaytirishdi. S & L banklari Kongressdan past foiz stavkalarini olib tashlashni so'radi. Carter ma'muriyati S & Lsga jamg'arma omonatlari bo'yicha foiz stavkalarini oshirishga ruxsat berdi. Bundan tashqari, sug'urta darajasini har bir deponent uchun 40,000 dan 100,000 AQSh dollarigacha oshirdi.
1982 yilda S & Ls yiliga 4 milliard dollar yo'qotdi. 1980 yilda 781 million dollarni tashkil etadigan sanoat daromadi sezilarli darajada o'zgarib ketdi.
1982 yilda Prezident Reygan Garn-Stni imzoladi. Germain depozitariy muassasalari akti. Foiz stavkasini yo'q qilishni kuchaytirdi. Bundan tashqari, banklar o'z aktivlarining 40 foizini tijorat kreditlari, 30 foizini iste'mol kreditlari bilan ta'minlashlari mumkin edi .
Xususan, qonun kreditlarning qiymatga nisbati bo'yicha cheklovlarni bekor qildi. Bu S & Lsga xavfli kreditlarni berish uchun federal sug'urtalangan depozitlardan foydalanishga ruxsat berdi. Shu bilan birga, byudjetni qisqartirish FHLBBdagi tartibga solish xodimlarini qisqartirdi. Bu yomon kreditlarni o'rganish qobiliyatiga salbiy ta'sir etdi.
1982 yildan 1985 yilgacha S & L aktivlari 56 foizga oshdi. Kaliforniyada, Texasda va Florida shtatidagi qonun chiqaruvchi kompaniyalar S & Lsni spekulyativ ko'chmas mulkka investitsiya qilishga ruxsat beruvchi qonunlarni qabul qilishdi. Texasda 40 ta S & Ls uch barobar ko'paydi.
Ushbu qonunlarga qaramasdan, mamlakat S & Lsining 35 foizi 1983 yilga kelib daromad keltirmas edi. 9 foizi texnik jihatdan bankrot bo'lgan. Banklar ostida bo'lganligi sababli, FSLIC mablag'lari to'ldirildi. Shu sababli, hukumat yomon S & Llarning ochiq qolishiga yo'l qo'ydi. Ular yomon qarz berishni davom ettirdilar, va yo'qotishlarni davom ettirdilar.
1987 yilda FSLIC jamg'armasi 3,8 milliard dollar miqdorida o'zgarmaganligini e'lon qildi. Kongress may oyini qayta qurish yo'li bilan yo'lni pastga tushirdi. Lekin bu faqat muqarrar edi.
1989 yilda yangi saylangan prezident Jorj Bush o'zining qutqaruv rejasini e'lon qildi. Moliyaviy muassasalarni isloh qilish, tiklash va ijro etish to'g'risidagi qonun $ 50 mlrd.ni tashkil etdi. Bank aktivlarini qayta sotish uchun "Trast" korporatsiyasi deb nomlangan yangi agentlik tuzdi. Qabul qilingan mablag'lar depozitlarni qaytarish uchun ishlatilgan. FIRREA, shuningdek, sarmoyalar va firibgarlikning oldini olish uchun S & L qoidalarini o'zgartirdi. (Manbalar: "S & L inqirozi: Chrono-Bibliografiya", FDIC. " Jamg'arma va kredit inqirozi va uning bank bilan aloqasi", FDIC.gov.)