Vanguard Admiral Ta'riflari va afzalliklari
Avangard jamg'armalari o'z arzon narxlardagi, noaniq investitsiya fondlari bilan tanilgan, bu esa o'z-o'zidan investorlar uchun eng yaxshi investitsiya turi hisoblanadi. Biroq, investorlar hattoki mablag'lar hali ham xarajatlarga ega ekanligini bilishlari kerak. Ular, shuningdek, investitsiya xarajatlarini bilishlari kerak va odatda eng past xarajatlar bilan birgalikda investitsiya fondlarini qidirishlari kerak.
Nima uchun investitsiya dunyosida bunday afzalliklarga kam xarajat va Vanguard Admiral Shares bu iqtisodiy afzalligi bilan bog'liq?
Narxlarni past darajada ushlab turish vaqt ichida pastki chizg'ichni qurishda va Vanguard Admiral aktsiyalarini investitsiya portfelidagi vosita sifatida qanday ishlatish mumkinligini bilib oling.
Qarzdorlikdan tushgan mablag'lar va xarajatlarning pastligi investorlar uchun oqilona
Investitsiya bilan xarajatlarni past darajada ushlab turish - bu uy xo'jalik byudjeti xarajatlarini minimallashtirishga o'xshaydi. Agar siz kamroq pul sarf qilsangiz, siz o'zingizning qadrdonligingizni oshirib, o'zingizning aniq qiymatingizni vaqt o'tishi bilan ta'minlaysiz. Bu oddiy, ammo vaqt sinovidan o'tgan kamroq mablag' sarflaydi, ko'proq qutqaradi.
O'zaro investitsiyalarga oid masalalar bo'yicha bir xil tushunchalar qo'llaniladi. Kam xarajatlar odatda yuqori daromadga aylanadi. Bu qanday ishlaydi? O'zaro mablag'lar turli yo'nalishlarda xarajatlarni qoplaydi:
- A aktsiyalar: Bu o'zaro jamg'arma klassi oldingi yuk yuki deb ataladi, bu foiz, odatda 3 foizdan 5,75 foizga qadar, ya'ni aktsiyalarni sotib olishda to'lanadi.
- B aktsiyalari: Ushbu aktsiyadorlik klassi aktsiyalarni sotishda xarajatlarni qoplaydi, shuning uchun ayblov arbitrajning yuki deb ataladi. Ushbu ayblov 5 foizgacha yoki undan ortiq bo'lishi mumkin.
- C aktsiyalar : Ushbu mablag'lar "darajadagi yuk" deb ataladi, ya'ni bu sizning fondingizni ushlab turish muddati davomida odatda 1,00 foizni tashkil etadi. Bu jamg'armaning xarajatlarini oshiradi va "B" aktsiyalari bilan 12b-1 to'lovi kabi daromadlarni qisqartiradi.
- No-layn mablag'lari: Bu mablag'lar hech qanday yukni zaryad qilmaydi, lekin ichki xarajatlarga ega.
- Qarz jamg'armasi xarajatlari darajasi: Barcha investitsiya fondlari, hatto yuk tashish xarajatlari ham operatsion xarajatlar uchun ketadigan xarajatlarga ega bo'lib, bu xarajatlar fondning xarajatlar koeffitsientida ifodalanadi. Yuk tashish uchun bu xarajat yukga qo'shimcha.
Yuklamalar mijozlarga to'g'ridan-to'g'ri konsultatsiya to'lovlarini to'lamaydigan maslahatchidan foydalanadiganlar uchun mantiqiy bo'lishi mumkin. Boshqacha qilib aytganda, yuklangan investitsiya fondlarini sotadigan maslahatchi yoki broker uchun maslahat uchun to'lovlarning bir qismi yuk haqidan kelib chiqadi. Ba'zan yukni to'lash mantiqiy bo'lishi mumkin, ammo kamdan-kam xolda xarajatlarga ega bo'lgan fondlarni sotib olish mantiqan.
Misol uchun, bir xil maqsadlarga ega bo'lgan ikkita investitsiya fondini solishtirganda, lekin har xil xarajat stavkalari, kam xarajat nisbati bilan odatda uzoq muddatli yuqori getirilerine ega bo'ladi.
Jek Bogle, Index Funds va Admiral Shares
Xarajatlarni past investitsiyalar bilan ta'minlashning asosiy g'oyasi, shubhasiz, Vanguardning asoschisi Jon S "Jek" Bogle tufayli investitsiya strategiyalari va portfel nazariyasi oldida muhimdir.
Boglening Vanguard-ga boshlanganligi sababi Vanguard Admiral Shares paydo bo'lishining asosini tashkil etadi. Kollejda o'qiyotgan paytda, Bogle qisqa muddatli sarmoyaning uzoq muddatda ustun keladigan daromadlarni qanday ishlab chiqarishi mumkinligi haqidagi tezisni yozdi.
U 1974 yilda Vanguard Investments kompaniyasiga o'zining arzon narxlardagi investitsiya nazariyalari asosida asos solgan. Ko'p vaqt o'tmay, Vanguard 500 Index (VFINX) jamoatchilikka taqdim etiladigan birinchi indeks fond ishga tushirildi.
Bugungi kunda Vanguard o'z fond fondida aktivlar bo'yicha dunyodagi eng yirik fond fondi hisoblanadi va Vanguard jami fond bozori indeksi (VTSMX) dunyodagi eng yirik fond fondi hisoblanadi .
Vanguard bu muvaffaqiyatga qanday erishdi? Buning sababi shundaki, reklama juda oson. chunki investorlar asta-sekin Boglening nimani bilishini bilishgan - bu past narxli investitsion fondlar, ayniqsa, indeks mablag'lari vaqt o'tishi bilan yuqori xarajatli mablag'lardan ustun turishi mumkin.
Indeks fondlari Vanguardning hikoyasidir, chunki indeks fondlari passiv tarzda boshqariladi, ya'ni qimmatli qog'ozlarni faol ravishda tadqiq qilish, tahlil qilish, sotib olish va sotish o'rniga, ular indeksni passiv ravishda kuzatib borishini aytishadi.
Faol mablag' bilan ta'minlaydigan mablag'lar ishlash uchun qimmatroq bo'lganligi sababli, uzoq muddatdagi arzon ko'rsatkich fondlariga ishlashda o'zlarini yo'qotish tendentsiyasiga ega. Biroq, indekslar bo'yicha fondlardan tarixiy jihatdan ustun bo'lgan faol ravishda boshqariladigan fondlarning ozligi mavjud.
Faol mablag' bilan ta'minlangan mablag'larning aksariyat qismi benchmark indeksidan mahrum bo'lishlari "agar siz ularni urolmasangiz, ularga qo'shiling" degan umumiy so'zda umumlashtirilishi mumkin. Boshqacha so'zlar bilan aytganda, faol fond menejerlari indeksni kaltaklashda qiyinchiliklarga duch kelsa, nima uchun indeksning bir xil aktsiyalarini ushlab turmaslik, boshqaruv xarajatlarini kamroq ushlab turish va faqatgina indeksning ishlashiga mos kelishi bilan g'alaba qozonish kerak?
Kam investitsiya va indeks investitsiyalarini muvaffaqiyatli amalga oshirish uchun Vanguard Admiral aktsiyalarini ishga tushirdi, ular Investor ulushlariga qaraganda ancha past xarajatlarga ega.
Vanguard Admiral hissasi: xarajatlar, minimal va afzalliklari
"Vanguard" kompaniyasining "Admiral Shares" kompaniyasining asosiy g'oyasi investorlarning o'z mablag'lari bo'yicha sarf-harajatlarni kamaytirish orqali yuqori muvozanat uchun investorlarni mukofotlashdir. Vanguard Admiral Shares fondlari uchun indeks fondlari va soliqqa tortiladigan fondlar minimal dastlabki sotib olish miqdori $ 10,000 ni tashkil qiladi; faol ravishda boshqariladigan mablag'lar uchun minimal 50 000 AQSh dollari; va ayrim sektor mablag'lari uchun minimal 100,000 AQSh dollari; Investor ulushlarining aksariyat investitsiya fondlari esa kamida 3,000 AQSh dollarini tashkil etadi.
Admiral aktsiyalarining xarajatlar stavkalari Vanguard Investor Sharesga qaraganda ancha past. U katta xarajat tejamkorligi kabi ko'rinmasa-da, hatto bir necha asosiy ball (foizda yuz foiz) vaqt o'tishi bilan qo'shilishi mumkin.
Misol uchun, Vanguard 500 Indeksining investorlarning ulushi 0,14 foizni tashkil etadi, ammo Admiral Share versiyasi (VFIAX) faqat 0,04 foiz xarajat sarflaydi. Bu 0,10 foiz farq har $ 10,000 miqdoridagi investitsiya uchun 10 dollarga teng. Bu 10 dollar ko'p yillik muddatga qo'shiladi.
Vanguardning Admiral aktsiyalarini sotib olishning asosiy ustunligi investorlarning aktsiyalarini sotib olish yoki yuqori xarajatlar bilan boshqa investitsiya fondlarini sotib olishdan iborat bo'lib, bu o'zingizga ko'proq pulni saqlash va vaqt o'tishi bilan bu mablag'larni ko'paytirishning afzalligi. Admiral aktsiyalarini sotib olish uchun tezroq qaror qabul qilish, ko'proq xarajatlar sinfidan ko'ra, investor vaqt o'tishi bilan yuzlab dollarlarni tejashga qodir. Ushbu qaror investitsiya dunyosida "no-brainer" deb tasniflanishi mumkin.
Vanguardning fikriga ko'ra, ularning "Amiralli aksiyalar" o'rtacha investorlarning aktsiyalaridan 41 foizga kamroqdir va ular barcha investitsiya koinotidagi o'rtacha sarmoyaga nisbatan 83 foizga pastdir.
Vanguard shuningdek, ETFs deb nomlanuvchi valyuta savdosini amalga oshiruvchi fondlarni taklif qiladi, biroq bu o'zaro fondlar muqobillari BFB tomonidan to'liq qabul qilinmagan bo'lsa-da, ular ETFsni o'rtacha investor uchun potentsial xavf deb hisoblashadi. Biroq, Vanguard, ushbu yozuv bo'yicha, boshqaruv ostida bo'lgan aktivlar jihatidan ETFsning ikkinchi eng yirik provayderi, ikkinchisi esa BlackRock tomonidan iShares.
Bottom Line: past narxlari sarmoyadorlar uchun afzalliklarga ega bo'lganligi sababli, arzonroq xarajatlar afzalroqdir!
Admiral aktsiyalariga Vanguard investorlarning aktsiyalarini aylantirish
Investorlarning aktsiyalarini Admiral Sharesga yashirmoqchi bo'lgan Vanguard mijozlari buni Vanguardga oddiy so'rov orqali qilishlari mumkin. Ba'zi hollarda, Vanguard avtomatik ravishda konvertatsiya qilishni amalga oshiradi, chunki ular vaqti-vaqti bilan mijozlar balanslarini konvertatsiya qilishga mos kelishlarini aniqlash uchun baholaydi.
Agar siz Vanguard mijoz bo'lsangiz va siz ayirboshlashni talab qilishingizga ishonch hosil qilsangiz va avtomatik aylantirishni kutishni istamasangiz, to'g'ridan-to'g'ri Vanguard bilan bog'lanishingiz kerak.
Investor sinfidan Admiral Sharesga aktsiyalarni konvertatsiya qilish to'g'risida qaror qabul qilishdan oldin, siz minimaldan oshmasligingizga amin bo'ling, ammo siz yuqoriroq miqdordan yuqoriroq darajada ushlab turishingizga ishonchingiz komil.
Ogohlantirishlar: Ushbu saytdagi ma'lumotlar faqat muhokamalar uchun taqdim etiladi va investitsion maslahat sifatida noto'g'ri talqin qilinmasligi kerak. Hech qanday sharoitlarda, bu ma'lumot qimmatli qog'ozlarni sotib olish yoki sotish bo'yicha tavsiya emas.