Nima uchun xalqaro kichkina qimmatli qog'ozlar sizning portfelingizda o'rin egallaydi
Ushbu maqolada biz xalqaro kichkina qimmatbaho qog'ozlarga investitsiya qilish va portfelingizga ta'sir qilish uchun eng yaxshi fondlarni aniqlash uchun ishni ko'rib chiqamiz.
Nima uchun kichkina yangiliklarga investitsiya qilyapsiz?
Kichkina qimmatli qog'ozlar odatda 2 mlrd. AQSh dollaridan kam bo'lgan bozor kapitalizatsiyasi bilan ommaviy savdoga qo'yilgan kompaniyalar sifatida belgilanadi. "Kichkina" raqamga o'xshamasligi mumkin bo'lsa-da, sizning portfelingiz asosan 10 mlrd. AQSh dollariga teng bo'lgan katta hajmli aktsiyalarga ega. Ushbu muvozanatning sababi shundaki, aksariyat mablag'lar bozor kapitallashuviga asoslangan, ya'ni yirik kompaniyalar portfeldagi eng katta ajratishni jalb etadigan indekslarni kuzatib boradi.
Katta hajmli aktsiyalarni investitsiya qilish muammosi, ular umumiy bozordagi yuqori korrelyatsiyaga ega bo'lish tendentsiyasiga ega, chunki ular umumiy bozordir. Investorlar kamroq korrelyatsiya qilingan aktivlarni diversifikatsiyalash orqali umumiy bozordagi pasayishlarni kamaytirishlari va portfelining umumiy o'zgaruvchanligini pasaytirishlari mumkin. Bu degani, ularning portfeli bozorda pasayib ketishi mumkin emas, lekin buyon bug'li bozorda nisbatan yaxshi darajada ushlab turish mumkin.
Xalqaro kichkina aktsiyalarni diversifikatsiya qilish uchun bir nechta afzalliklar mavjud:
- Diversifikatsiya . Kichkina qog'ozlar umumiy bozorga nisbatan kamroq bog'liq, bu esa ularni portfelini diversifikatsiya qilishning ajoyib usulidir. Misol uchun, Schwab US Small Cap Capture ETF (SCHA), S & P 500 bilan 0,81 korrelatsiyaga ega bo'lib, Schwab US Large Cap Capture ETF (SCHX) uchun 0,998 nisbat bilan taqqoslanadi.
- Yaxshilik qaytaradi . Ba'zi tadkikotlar kichik shtapalar aktsiyalarini uzoq muddat davomida o'zlarining yirik kapitallarini yaxshi ko'rishga moyilligini ko'rsatdi. Masalan, " Moliya jurnali" da chop etilgan kutilayotgan aktsiyalarni qaytarib olish bo'yicha bo'limlar kichik daromadli aktsiyalarning katta aktsiyalardan ustunligini va qimmatbaho qog'ozlar aktsiyalarining uzoq muddat davomida o'sish fondlaridan ustunligini ko'rsatdi.
Xalqaro kichik kema zaxiralari Qo'shma Shtatlardan tashqarida joylashgan bozorlarga geografik jihatdan diversifikatsiya qilishning qo'shimcha samarasini beradi. Bu investorlar Qo'shma Shtatlarning iqtisodiy tsiklidan kelib chiqadigan volatillikni yumshatishga yordam beradi va xavf-xatarlarga asoslangan daromadlarni potentsial yaxshilaydi. Xalqaro qimmatli qog'ozlarga investitsiya qilish AQSh qimmatli qog'ozlar bozorining hajmining yarmidan kamroqini tashkil etganini hisobga olganda, sizning fikringiz juda ko'p.
Muhim masalalar
Kichik aktsiyalar har bir investorning portfeli uchun mos kelmasligi mumkin. Misol uchun, pensiyaga chiqadigan investor barqaror daromad yoki ko'k chip zachiralarni volatiliteyi kamaytirishni xohlashi mumkin, ya'ni xalqaro kichkina papkalar uning portfeliga to'g'ri kelmasligi mumkin. Qisqa vaqtda ufqqa ega bo'lgan boshqa sarmoyadorlar ham kichik kapitaldan qochishni xohlashadi, chunki ular ko'proq volatil bo'lib, yuqori daromad olish uchun vaqt talab qilishi mumkin.
Xalqaro kichkina aktsiyalarga qiziqish bildirgan sarmoyadorlar mablag'larga nisbatan turli xil variantlarga ega. Ko'pgina kichik o'lchamli indekslar an'anaviy tarzda talab qilingan ko'rsatkichlar bilan ishlayotgan bo'lsa-da, yangi smart-beta fondlari investorlar uchun qiziq bo'lishi mumkin bo'lgan noyob indekslash strategiyasini taqdim etadi. Yaxshi namuna kichik korxonalarni xavf-xatarni pasaytirishga asoslanadigan asosiy poydevorlarga ega bo'lgan asosiy yo'naltirilgan endekslash strategiyasidir.
Nihoyat, sarmoyadorlar investitsiyalarni amalga oshirishdan oldin fond jamg'armasi va menejment jamoasini diqqat bilan ko'rib chiqishi kerak. Eksport ko'rsatkichlari uzoq muddatli daromadga katta ta'sir ko'rsatishi mumkin, va kichkina pul mablag'lari uchun sarflanadigan xarajatlar katta daromadli mablag'lardan ko'proq. Aqlli beta-strategiyalar yuqori xarajat stavkalari orasida joylashgan, ya'ni investorlar ularga qo'shimcha xarajatlar etarli foyda keltirishi uchun ishonch hosil qilishlarini anglatadi.
Eng yaxshi kichik kapital mablag'lari
Ayirboshlash fondlari (ETF) va investitsion fondlar sizning portfelingizga, ayniqsa, xalqaro qimmatbaho qog'ozlar bozoriga kelsak, kichkina do'ppi qo'yishning eng oson yo'li hisoblanadi. Shaxsiy zaxiralarni sotib olish katta miqdordagi tadqiqotni o'z ichiga oladi va xavf omillarini tekshirishda muntazam ravishda rebalancingni talab qiladi. ETF-lari kundalik aksiyalarni tanlab oladi va investitsiyalarga nisbatan ancha past bo'lishga moyil bo'lgan kichik xarajat koeffitsienti uchun balanslashadi.
Kichkina Xalqaro Kassalar ETFsiga quyidagilar kiradi:
- iShares MSCI EAFE kichik kassa ETF (SCZ)
- Vanguard FTSE All-World oldingi AQSh kichik kema ETF (VSS)
- WisdomTree International kichik daromadlar jamg'armasi jamg'armasi (DLS)
- Schwab International kichik shkalasi bo'yicha ETF (SCHC)
- Schwab Asosiy Xalqaro kichik kompaniyalar indeksi ETF (FNDC)
- SPDR S & P International kichik kopiyasi ETF (GWX)
- iShares FactorMSCI International kichik o'lchamli ETF (ISCF)
O'zaro mablag'larni tanlashni istagan investorlar ham juda ko'p imkoniyatga ega:
- Oppenheimer International Kichik va o'rta korxonalar jamg'armasi (OSMAX)
- T. Rowe Price Xalqaro kashfiyot fondi (PRIDX)
- Fidelity® Xalqaro Kichkina Chop (FFSTX)
- Wasatch Xalqaro Imkoniyatlari Fondi (WAIOX)
- MFS International yangi ochish jamg'armasi (MWNIX)
- Oberwise Xalqaro Imkoniyatlarni Fondi (OBIOX)
- Fidelity® Xalqaro kichik imkoniyatlar (FOPAX)
Pastki chiziq
Xalqaro kichkina qimmatli qog'ozlar har qanday portfelni diversifikatsiya qilishning ajoyib usuli hisoblanadi. Geografik diversifikatsiya bilan bir qatorda, kichik hajmli zaxiralar umumiy bozorga nisbatan kamroq bog'liq bo'lib, daromadlarni kamaytirishga yordam beradi. Ushbu maqolada eslatilgan mablag'lar investorlarga ushbu aktivlardan foydalanishning oson yo'li bilan ta'minlaydi, ammo ularga investitsiya qilishdan oldin xarajatlarni ehtiyotkorlik bilan ko'rib chiqish muhimdir.