Eng yaxshi indeks fondlari: ta'rifi, afzalliklari va strategiyalari
Xarid qilish uchun eng yaxshi indeks mablag'larini tanlash endeksdagi mablag'larning qanday ishlashini va investorlar uchun taqdim etayotgan afzalliklarni yaxshi tushunish bilan boshlanadi.
Indeks fondlarini asosiy tushunchasini hisobga olgan holda, investor ularni qanday tahlil qilishni va o'zlarining investitsiya maqsadlari uchun eng yaxshi variantni qanday tanlashini biladi. Bundan tashqari, indeks fondlari nima uchun faol ravishda boshqariladigan mablag'larga qaraganda yaxshiroq ekanini bilish juda muhimdir.
Shunday qilib, bundan tashqari, indeks mablag'larini o'rganish ustida ishlaylik.
Index ta'rifi va namunasi
Agar siz boshlang'ich bo'lmasangiz ham, eng yaxshi ko'rsatkich fondiga yo'l asosiy asoslardan boshlanadi. Investitsiya qilish bo'yicha indeks, bozorning muayyan segmentini ifodalovchi qimmatli qog'ozlarning statistik namunasi hisoblanadi. Misol uchun, S & P 500 indeksi taxminan 500 ta katta kapitalizatsiya (aka katta qopqoq) aktsiyalarining namunasi hisoblanadi.
Investitsiyalar koinotida minglab yirik aktsiyalar mavjud, biroq statistik tanlov umumiy bozor bahosini aniq aks ettiradi. So'rovda statistika masalasiga o'xshash aholi populyatsiyasini so'roq qilishni yoki indeksatsiya holatida bozorning butun segmentini qamrab olishga harakat qilish qiyin va samarasiz bo'ladi. Shuning uchun bozor segmentidagi faqatgina ma'lum qimmatli qog'ozlarni statistik sifatida tanlash - indeks - segmentdagi barcha qimmatli qog'ozlarni hisobga olmasdan butun segmentni aniq tarzda ifodalashi mumkin.
Shunday qilib, indeks yaratilgach, investitsion fondlar portfellarini qurish mumkin.
S & P 500 indeksidan tashqari, Dow Jones Industrial Average, NASDAQ 100 va Russell 3000 kabi bir qancha boshqa yirik bozor ko'rsatkichlari mavjud .
Indeksni jamg'armasi ta'rifi: indeks fondlari qanday ishlaydi?
Indeks fondlari o'zaro fondlar yoki benchmark indeksining ishini passiv ravishda kuzatib boruvchi birja savdolari (ETF) . S & P 500 Index jamg'armasi indeksdagi bir xil aktsiyalarni saqlab qolishi mumkin edi.
Indeksga qarab yuzlab yoki minglarda bo'lishi mumkin bo'lgan har bir xoldingga faqat to'g'ri maruziyet bilan erishish mumkin bo'lgan fan mavjud. Indeks fondini yaratish uchun boshqaruv jamoasi ro'yxatdagi har bir xoldingning qanchasini (aktsiyalarning sonini) sotib olishga qaror qilishi kerak.
Ushbu g'oya, indeksning o'ziga xos foizini solishtirishdir. Katta tarkibiy qismlarga katta miqdordagi vaznlar berilishi uchun aktsiyalarni tartibga soluvchi indekslarga "kapitallashuv talabalari ko'rsatkichlari" deb nom berilgan (aka papka yoki vazn talabalari). S & P 500 - kattalikka asoslangan indeks misoli. Indeks fondlarining aksariyati indeks fondida eng ko'p ulushga ega bo'lgan eng katta kapitallashuvga ega zaxiralarni yaratish uchun xolding aktsiyalarini sotib olib, kapital ko'rsatkichini aks ettiradi. Misol uchun, Apple (AAPL), Microsoft (MSFT), alifbo (GOOG) va Facebook (FB) kabi kompaniyalari eng yuqori xoldingi bu bozor kapitallashuvi bilan o'lchanadigan eng yirik zaxiralardir.
Indeks mablag'larining afzalliklari
Investorlar o'zlarining investitsiya strategiyalari uchun indeks mablag'larini sotib olishning to'rtta asosiy sababi bor: 1. passiv boshqarish, 2. kam xarajat va 3. keng diversifikatsiya.
- Passiv boshqaruv: indeks fondlari "passiv tarzda boshqariladi", deyiladi, chunki indeks fondining menejeri faqatgina indeksni bajarish uchun emas, balki bu ko'rsatkichni taqqoslash maqsadida indeksni ifodalovchi qimmatli qog'ozlarni sotib olish va saqlashga intiladi. Xulosa sifatida, passiv boshqaruvning sababi, investorning "Agar siz ularni urolmaysizlar, ularga qo'shilishingiz mumkin" degan so'zda ushlab qoling.
- Kam xarajatlar: Indeks fond menejeri qimmatli qog'ozlarni faol ravishda tadqiq qilmaydi va ular ko'plab savdolarni o'tkazmaydi. Bu indeks fondlari uchun katta afzalliklarga ega bo'lgan past xarajatlarga aylanadi, chunki mablag'larni tejash investorning yuqori daromadiga aylanadi. Shuning uchun indeks mablag'larini eng kam xarajat stavkalari bilan qidiring. Misol uchun, Vanguard indeks fondlari uchun eng kam xarajat stavkalarining bir qismiga ega, chunki ular juda kam reklama qilishadi va ular o'z aktsiyadorlariga tegishli. Agar indeksi jamg'armasi 0,12 ga teng bo'lgan xarajat koeffitsienti bo'lsa, biroq solishtiriladigan fondning 0,22 ga teng xarajat nisbati bo'lsa, past xarajat indeksining jamg'armasi darhol ustunlik qilish uchun 0,10ni tashkil etadi. Bu har 100 dollar sarmoya uchun faqatgina 10 sent daromadni tashkil etadi, lekin har bir tin hisoblash, ayniqsa, uzoq muddatda indekslash uchun.
- Soliq samaradorligi: Narxlarni past darajada ushlab turishning bir qismi imkon qadar investitsiyalarga soliqlarni minimallashtirishdir. Investitsiyalar soliqqa tortiladigan hisobga olinadigan bo'lsa, sarmoyalar va dividendlar soliqqa tortiladi. Indeks fondlari, odatda, passiv tabiatidan kelib chiqib, sarmoya daromadlarini taqsimlashning past darajasiga ega.
- Keng diversifikatsiya: investor bir indeks fondida bozorning katta qismini qaytarishi mumkin. Indeks fondlari ko'pincha yuzlab yoki hatto minglab xoldinglarga investitsiya qiladi; faol ravishda boshqariladigan mablag'lar ba'zan 50dan kamroq mablag'larga investitsiya kiritadi. Umuman olganda, yuqori miqdorda aktsiyadorlik jamiyatlari mablag'lari nisbatan kamroq bo'lgan bozorlarga nisbatan nisbatan pastroqdir; va indeks fondlari odatda faol ravishda boshqariladigan aktsiyadorlariga qaraganda ko'proq qimmatli qog'ozlarga ta'sir qilishni taklif qiladi.
Indekslar uchun fondlar uchun eng yaxshi fond kompaniyalar
Agar siz o'zingizning fondlaringizni bir-biriga qarashli fondlar shirkatida saqlamoqchi bo'lsangiz yoki kerak bo'lsa , indeks fondlari uchun eng yaxshi fond fondlari Vanguard va Fidelity hisoblanadi:
- Vanguard Investments : "Bogleheads" uyi, Vanguard do-it-yourself olomon uchun o'zaro fondlar kompaniyalari eng yaxshi va sevimli biri hisoblanadi. Asoschisi Jek C. "Jek" Bogle kompaniyasi arzon narxlardagi indeks fondlari uzoq muddatli investorga yuqori daromad keltirishi mumkinligi haqidagi fikrini o'rtaga tashladi. Bogle, yuqoriroq nisbiy xarajatlarning birlashishi va inson xatosini bartaraf etish tendentsiyalari vaqt ichida faol ravishda boshqariladigan mablag'lar uchun qaytariladi deb o'rgatgan. Shuning uchun, bu past xarajatlarning sog'lom aqlga asoslangan yondashuvi va indeksni investorlar uchun, ayniqsa uzoq muddatli istiqbolga ega bo'lganlar uchun (10 yildan ortiq) investorlar uchun eng yaxshi vositalarni yaratadigan hissiy to'siqlarni bartaraf etishdir.
Vanguard, shuningdek, ETTs-ni o'rtacha investor uchun potentsial xavfli deb ta'riflagan Bogle tomonidan to'liq qabul qilinmagan Exchange Traded Funds (ETFs) ni taklif qiladi.
Fidelity Investments : Faol mablag' bilan boshqariladigan mablag'lar va 401 (k) rejalar va IRA kabi pensiya xizmatlari va mahsulotlarini provayderlar sifatida taniqli bo'lgan tadbirkorlar va shaxslar uchun Fidelity ehtimol Vanguardning arzon narxlardagi katta tanlovi bilan raqobatchisi hisoblanadi. indeks fondlari.
Eng yaxshi S & P 500 indeksi jamg'armalari
Eng yaxshi S & P 500 ko'rsatkich fondlari umumiy bir necha asosiy narsalarga ega. Ular xarajatlarni past darajada ushlab turishadi, ular qimmatli qog'ozlar (kuzatuv xatosi deb ataladi) bilan mos kelishadi va ular to'g'ri o'lchash usullarini qo'llaydi.
S & P 500ni kuzatib boradigan uchta eng yaxshi ko'rsatkich fondlari:
- Vanguard 500 Index (VFINX): 35 yildan ortiq vaqt oldin, Vanguard asoschisi Jon Bogle, aksariyat sarmoyadorlarning ko'pchiligi S & P 500 indeksini uzoq vaqt davomida izchil ravishda muvaffaqiyatsiz bajarolmagani kuzatilgan. Uning fikri oddiygina indeksning egalariga mos kelish va xarajatlarni past darajada ushlab turish edi. Muvaffaqiyatli sarmoyalar va Vanguardning eng asosiy tamoyillaridan ikkitasi soddaligi va odatiyligi bu fazilatlarni o'zlashtirdi.
- Fidelity Spartan 500 Index (FUSEX): Fidelityning hajmi, endekslash tajribasi va Vanguard bilan raqobatlash istagi ularning indeks fondlari takliflarini faqat Vanguard-ga joylashtirish uchun birlashadi. Ko'pincha ikki yirik raqib o'rtasidagi indeks mablaglari xarajatlar va ishlash ko'rsatkichlari bilan ajralib turmaydi. Natijada, raqobat investor uchun yuqori sifatli mablag'lar yaratadi.
- Schwab S & P 500 Index (SWPPX): Charlz Schwab investorlarga arzonlashtirilgan brokerlik xizmatidan ko'proq foydalanishni ta'minlash uchun ongli ravishda harakat qildi: ular Vanguard va Fidelity indeks fond bozorlariga chuqur kirib keldi. Ularning indeks fondlari, odatda, katta raqobatchilardan ko'ra xarajat nisbati darajasidan biroz yuqoridir, lekin agar siz allaqachon Schwab investor bo'lsangiz, shuningdek, tarmoqdan tashqari mablag'lardan foydalanish va Schwab indeks fondlaridan foydalanish uchun jurnali narxini saqlab qolishingiz mumkin.
Eng yaxshi fond bozori indeksi jamg'armalari
Jami birja indekslari jamg'armasi fondlar fondini va Wilshire 5000 yoki The Russell 3000 kabi muayyan benchmark ishini diqqat bilan aks ettiradigan qimmatli qog'ozlar savatiga sarmoya kiritadigan o'zaro fonddir. fond birjalarida savdoga qo'yilgan, shuning uchun "umumiy bozor" nomi odatda fond nomiga kiritilgan. S & P 500 Index fondlari kabi, Wilshire 5000 bozor kapaklıdır, ya'ni katta kompaniyalar (katta kapitalizasyona ega bo'lganlar), kichik kompaniyalardan ko'ra foiz nisbati bilan katta bir qismini (yuqori fondlar orasida bo'lish) anglatadi.
- Vanguard jami fond bozorining indeksi (VTSMX): Vanguard original indeksator bo'lib, VTSMX umumiy bozorni egallash uchun birinchi ko'rsatkich fondlaridan biri hisoblanadi. Xarajatlar darajasi 0,16 foizni tashkil etgan holda, VTSMX har qanday investitsion fond portfeli uchun mustahkam xoldingni tashkil qiladi.
- Schwab jami fond bozorining indeksi (SWTSX) : Vancardning Admiral Shares fondlaridan biri bilan past xarajat koeffitsientlarini olish uchun sizning talablaringizsiz 0,09 foiz xarajat xati bilan SWTSXni mag'lub etish qiyin.
- iShares Rassell 3000 Index Fonu (IWV) : Bu, bir kunlik zaxirada savdo qilish qobiliyatini yoqtiradigan yoki muayyan ETF-larni tranzaktsion to'lovlarsiz sotishga qodir bo'lgan sarmoyadorlar uchun yaxshi ishlaydigan ETF. muayyan indeks fondlari savdosi uchun to'lovlar). IWV 0,20 foizli xarajat xisobiga ega.
Eng yaxshi umumiy obligatsiyalar bozori indeksi jamg'armalari
Jami obligatsiya bozori indeksi odatda BarClay jami kapitaliga investitsiya kiritadigan indeksli investitsion fondlar yoki ETFsga taalluqlidir, bu shuningdek BarCap Aggregate deb nomlanadi, bu esa AQShning ko'pgina obligatsiyalarini va ko'pgina xorijiy obligatsiyalarni sotadigan keng obligatsiya indeksidir AQShda
Investorlar indekslarning ishlashini takrorlashni istagan indeks investitsiya fondiga yoki ETFga sarmoya kiritib, umumiy obligatsiya bozorining ish faoliyatini qamrab olishi mumkin. Fondning misollaridan iShares Barclays Capital Aggregate Bond Index (AGG) va Vanguard Total Bond bozori indeksi jamg'armasi (VBMFX) mavjud.
Asosiy investitsiya fondlari va ETFlar
Indeks mablag'lari va ETF bahslariga qaramasdan, bu haqiqatan ham emas. Investorlar ikkalasini ham ko'rib chiqish oqilona. Narxlar va xarajatlar indeksi investorning dushmanidir. Shuning uchun ikkalasini tanlashda birinchi e'tibor xarajat nisbati hisoblanadi. Ikkinchidan, bir fond boshqa tomondan ustunlik qilishi mumkin bo'lgan ayrim investitsiya turlari bo'lishi mumkin. Misol uchun, oltin narxining o'zgarishini yaqindan kuzatib turadigan indeksni xarid qilmoqchi bo'lgan investor, ehtimol, SPDR Gold Shares (GLD) deb nomlangan ETF orqali o'z maqsadlariga erishishga harakat qiladi.
ETF lar odatda indeksi mablag'laridan kam xarajat nisbatlariga ega. Bu, nazariy jihatdan, investor uchun indeks ko'rsatkichlari bo'yicha qaytib keladigan eng kichik tomonni ta'minlaydi. Biroq, ETFs savdo xarajatlarining yuqori bo'lishi mumkin. Misol uchun, Vanguard Investments'da brokerlik hisobingiz bor. Agar siz ETF bilan savdo qilishni istasangiz, siz 7,00 AQSh dollari miqdorida savdo haqini to'laysiz, bir xil indeksni kuzatib turgan Vanguard indeks jamg'armasiga komissiya haqi yoki komissiya berilmaydi.
Indeks fondlari o'zaro fondlardir va ETFlar aktsiyalar kabi savdoga qo'yilgan. Nima degani bu? Misol uchun, siz o'zaro fondni sotib olishni yoki sotishni xohlaysiz. Siz sotib olgan yoki sotadigan narx, albatta, narx emas; bu sizning asosiy qimmatli qog'ozlaringizning aniq aktivlari qiymatidir (NAV) va savdo kunining oxirida Fondning NAV bilan savdo qilasiz. Shuning uchun agar aktsiya bahosi kun davomida ko'tarilsa yoki tushib qolsa, sizda savdo-sotiq muddati ustidan nazorat yo'q. Yaxshilik yoki yomonlik uchun, siz kunning oxirida olgan narsalarni olasiz.
Buning aksincha, ETFs kunduzi savdo qilishadi. Kun davomida yuz beradigan narxdagi harakatlardan foyda olishingiz mumkin bo'lsa, buning afzalligi bo'lishi mumkin. Bu erda kalit so'z IF . Misol uchun, agar bozor kun davomida yuqoriga ko'tarilayotganini bilsangiz va ushbu tendensiyadan foydalanishni istasangiz, siz ETF ni kunning birinchi kunida sotib olishingiz va uning ijobiy harakatini olishingiz mumkin. Bir necha kun mobaynida bozor yuqori yoki pastroq 1,00 foiz yoki undan ortiqroq harakat qilishi mumkin. Ushbu tendentsiyani taxmin qilishda aniqlik darajasiga qarab xavf va imkoniyatni taqdim etadi.
ETFlarning savdo-sotiq tomonlarining bir qismi "tarqatish" deb ataladi, bu esa taklifning narxi va xavfsizlik bahosining narxi o'rtasidagi farqdir . Biroq, oddiygina aytmoqchi bo'lgan narsa, bu erda eng katta xavf, keng tarqalmagan keng tarqalmagan ETFlardir, bu esa alohida investorlar uchun kengroq va qulay bo'lmasligi mumkin. Shuning uchun iShares Core S & P 500 Index (IVV) kabi keng miqyosda sotiladigan indeksli ETF ni qidirib, tor sohada faoliyat ko'rsatadigan tarmoq fondlari va davlat mablag'lari kabi joylarni ehtiyot qiling.
Indeks mablag'larini sotib olish uchun yakuniy maslahatlar
Umuman olganda, indeks fondlari diversifikatsiyalangan portfelda asosiy fond sifatida foydalaniladi. Misol uchun, ko'plab sarmoyadorlar S & P 500 indeks fondidan yoki jami fond bozor indeksi fondidan portfelining katta qismini (ya'ni 30 foizni yoki 40 foizini) vakillik qilish uchun foydalanadi. 20 foizgacha.
Agar siz investitsion hisoblaringizda yuqori muvozanatni saqlab qolish uchun baxtiysangiz, bu erda ko'rsatilgan mablag'larga qaraganda ancha past xarajat stavkalari bo'lgan boshqa ulush kurslariga o'tishingiz mumkin. Misol uchun, Vanguard-da Admiral Shares deb nomlangan yana bir ulush darajasi bor, ular past xarajat stavkalarini beradi. Vanguard 500 Index Admiral (VFIAX) faqatgina 0,05 xarajat xisobiga ega, VFINX esa 0,16 foizni tashkil etadi.
Ogohlantirishlar: Ushbu saytdagi ma'lumotlar faqat muhokamalar uchun taqdim etiladi va investitsion maslahat sifatida noto'g'ri talqin qilinmasligi kerak. Hech qanday sharoitlarda, bu ma'lumot qimmatli qog'ozlarni sotib olish yoki sotish bo'yicha tavsiya emas.