Kichik korxonalar barqaror va foydali bo'lishi mumkinmi?
Agar siz ijtimoiy mas'uliyatli strategiyalarni qo'llayotgan va kichik kompaniyalarga sarmoya kiritadigan sarmoyaviy fondni qidirmoqchi bo'lsangiz, ularni topish qiyin bo'lishi mumkin. Buning asosiy sababi, yirik kompaniyalar barqaror etakchilar bo'lishga intilishlari va yangi yo'llar bilan yangitayotgan kichik korxonalar xususiy ravishda ishtirok etishi yoki B korporatsiyasi yoki yangi ijtimoiy biznesning boshqa shakllari bo'lganligi sababli, Impact Investing dunyosi so'nggi JPMorgan hisobotida . Biroq, bir qator pul mablag'lari sifatli moliyaviy ko'rsatkichlarga erishdi va kichik kompaniyalar ro'yxatiga kiritildi.
Mana, so'nggi o'n yil va undan ortiq vaqt mobaynida mavjud bo'lgan kichik kapital fondlarining ro'yxati va ular qanday qilib amalga oshirilgani. Ko'pchilik ijtimoiy jihatdan yaxshi tanilgan jamoat fondi yirik kompaniyalarga qaratilgan, biroq bu rahbarlar birinchi navbatda umumiy bozor kapitalizatsiyasi $ 2 yoki 3 mlrd.
01 Calvert Kichik Kema qiymatining jamg'armasi
Ushbu fond quyidagicha o'z o'rnini egalladi: "Calvertning ijtimoiy investitsiya tadqiqotlari bo'yicha tahlilchilari Calvertning ijtimoiy mas'uliyatli jamg'armalari uchun ettita keng qamrovli sohada korporativ ish faoliyatini tekshiradi: boshqaruv va axloq; ish joylari, atrof muhit; mahsulot xavfsizligi va ta'sir; xalqaro operatsiyalar va inson huquqlari; mahalliy xalqlar "Huquqlar, jamoatchilik bilan aloqalar".
O'tgan o'n yil mobaynida jamg'arma yiliga o'rtacha + 5,18% daromad ko'rsatdi, bu esa moslashuvchan Rassell 2000 + 4.92% ni tashkil etdi, bu esa juda uzoq vaqtdan beri 1-, 3- va 5- yillarda ancha chiroyli natijalarga olib keldi.
Ammo fond 2016 yilda 7 foizdan kamroq va aktivlarning atigi 160 million AQSh dollarini tashkil etdi va katta hajmdagi 4,75 foizni tashkil etadi.
02 Ariel fondi
Ariel fondi (ARGFX) sof kichkina kapital mablag' bo'lmasa-da, 1-dan $ 7,5 mlrd. Dollargacha bo'lgan kompaniyalarga ega bo'lishga intiladigan kichik kapital jamg'armasi. Ularning 80% dan ortig'i kichik kepkalardir, shuning uchun bu fond bizning kitobimizda kichik koptok fondiga aylanadi.
Ariel fondining yondashuvi "o'sish uchun kuchli salohiyatga ega bo'lgan nomutanosib kompaniyalarni yo'naltirishning asosiy tamoyiliga asoslangan".
Ariel jamg'armasi 2015 yil oxiridan e'tiboran 2 milliard dollardan ortiq mablag'ni boshqargan, bu AQShning eng katta kichik kapakli mablag'lari bilan barqaror jamg'armasi bo'ldi.
5- va 10-yillarda tanlagan Rassell 2500 qiymat ko'rsatkichidan ustun keldi.
Arielning qadr-qimmati, ushbu firmaning boshqa fondlari bo'lib, ular kichik portfelga ega bo'lib, hozirgi vaqtda ushbu portfelning 10-15 foizini tashkil etadi.
03 Pax World kichik shkalasi jamg'armasi
Stock symbol: PXSCX
Pax World Small Cap kompaniyasining 4 yulduzli Morningstar jamg'armasi boshqaruv ostida taxminan 500 mln. AQSh dollari bor va 2008 yil boshida ishga tushirilgandan buyon ularning veb-saytida past volatilite bilan yuqori daromad keltirgan.
5 yil mobaynida Fond yaqinda o'rtacha + 8,74%, o'rtacha ko'rsatkichi Russell 2000 esa 7,25% ni tashkil etdi.
04 Parnassus Mid Diametri jamg'armasi
Stock symbol: PARMX
Parnassus kichik shkafi (avval PARSX) Parnassus Mid Diametri bilan birlashtirilib, hozirda 5 mln. Dollarlik Morningstar jamg'armasi va 500 mln.
Jamg'arma "qariyb 40 ta xoldingda past rentabellik va yuqori darajadagi ishonch bilan investitsiya qiladi.
- Bozor ulushini va daromadliligini himoya qiluvchi keng moats yoki kuchli raqobat afzalliklari
- Uzoq muddat mobaynida mos keladigan, bu aralash komponentlar o'sish komponentini ta'minlaydi
- Aktsiyadorlar manfaatiga xizmat qiladigan sifat menejmenti guruhlari
- Qulay uch yillik investitsion ufq
Jamg'arma Rassell Mid Diametri indeksini yuqori darajada faol ishtirok etadigan xavf-xatar asosida uzoq muddatli ishlarni bajarishga intiladi. Fond investitsiyalarni ayiq bozorlarida yo'qotishdan himoya qiladi. "
Jamg'arma so'nggi 5 yil mobaynida o'z mezoniga o'xshash ishlarni amalga oshirdi.
05 Winslow Yashil O'sish jamg'armasi
Ilgari Fond ramzi: WGGFX va shaxsiy sevimli, Winslow Yashil O'sish moliyaviy inqiroz vaqtida aziyat chekkan va afsuski yo'q.
2000-yillarning boshida ishlaydigan fonddan keyin, kichik kompaniyalar ro'yxatida atrof-muhitga oid echimlarni izlashning aralashuvi inqiroz oqibatida juda yomonlashdi va firma oxir-oqibat, katta daromadli fondni egallab turgan Brown maslahatchilariga sotildi.
Winslow-ning sobiq rahbari Jekson Robinzon endi Trillium bilan ishlaydi, u Portfolio 21 ni sotib oladi va aktsiyadorlar ishtirokida uzoq vaqt davomida yetakchilik qiladi.