Diniy mandatlar investitsiya strategiyalari bilan ziddiyatga ega emas
Xuddi shunday, Amana fondlaridagi investorlar ham bank yoki sug'urta kompaniyasining qimmatli qog'ozlariga ega bo'lish xavfidan qutulishgan. Ularning holatlarida, Amana islomiy tamoyillarga muvofiq investitsiya qiladi, bu esa qiziqishdan qochish demakdir.
Shubhasiz, Minana mijozlari va Amana fondlarida aktsiyalarga ega bo'lgan sarmoyadorlar, umuman olganda, sarmoyadorlar kabi qiyin sharoitlarda bir nechta mahsulotlarni sotib olgan. Ammo moliyaviy zaxiralarning yo'qligi, o'zlarining portfelining bir qismini o'zlarining yaxshi his etishi mumkin, chunki ular diniy investitsiya sifatida ma'lum bo'lgan, ijtimoiy mas'uliyatli investitsiyalarning jadal o'sib borayotgan segmentida ishtirok etadilar. Darhaqiqat, ijtimoiy mas'uliyatli bir qator investorlar moliyaviy inqiroz vaqtida moliyaviy xizmatlarga yondashishdan foydalandilar.
SRI kabi ijtimoiy va ekologik tamoyillarni buzmasdan investitsiya dollarlarida raqobatbardosh daromad olishni anglatadigan bo'lsa, e'tiqodga asoslangan investitsiya e'tiqodga muvofiq bo'lgan tamoyillarni qo'llaydi.
Bu odatda abort qilish, pornografiya, spirtli ichimliklar, qimor o'yinlari va muqobil turmush tarzlari kabi "oilaga qarshi" ekranlarga alohida urg'u beradi. Lekin, shuningdek, biznes amaliyotlari e'tiqodni buzadigan kompaniyalardan qochish degani bo'lishi mumkin.
So'nggi o'n yillikda ijtimoiy mas'uliyatli investitsiya fondlari soni ko'payganligi sababli, shuningdek, imonga bog'liq ekranlarga ko'ra mablag' sarflagan.
"Bu guruhlar, albatta, SRI dunyosining o'sib borayotgan va aniq bir qismi sifatida paydo bo'ldi," deydi Maynard Herbst, Morningstar uchun e'tiqodga asoslangan mablag'larni o'z ichiga olgan o'zaro fond tahlilchisi. "Ko'rib turganimizdek, ayrim investorlar orasidagi e'tiqodga asoslangan takliflar, ularning ruhiy e'tiqodlari bilan mos keladigan, ehtimol o'tmishdagi variantlarga qaraganda ancha yaqindir".
Morningstar deyarli o'nlab fond oilalari tomonidan boshqariladigan 100 ga yaqin diniy-donorlik fondlarini kuzatib borgan. Ular orasida kichik, o'rta va katta qopqoqlar, barqaror daromad, qiymat, o'sish va sektor fondlari mavjud. Ular xristian va musulmon tamoyillariga muvofiq investitsiya qiladilar va ular ijtimoiy investitsiya oilasining bir bo'lagi bo'lishiga qaramasdan, ular ko'proq umumiy SRRI portfelida topilmaydigan kompaniyalarda aktsiyalarga ega bo'lishi mumkin.
Imonga asoslangan fondlar orasida Ave Mariya Mutual Funds va LKCM Aquinas fondlari kabi katolik tanlovlari mavjud. Ave Maria menejerlari Katolik Maslahat Kengashi tomonidan ishlab chiqilgan zaxiralarini to'plash uchun "mulkiy tekshiruv jarayoni" dan foydalanadilar. Ushbu kengashga sobiq Notre Dame nomidagi futbol murabbiyi Lou Holts kabi taniqli shaxslar kiradi; iqtisodiy maslahatchi va CNBC tok-shou dasturining mehmoni - Lawrence Kudlow va Domino's pizza asoschisi Tomas Monaghan.
LKCM Aquinas jamg'armalari kompaniyani tekshirganda, Katolik Bishoplar ijtimoiy mas'uliyatli investitsion ko'rsatmalarning AQSh Konferentsiyasidan foydalanadi.
Protestant mablag'lar orasida "Lyuteran" uchun "Trivent Financial" 40 dan ortiq variantlar, jumladan, sektor mablag'lari bilan eng katta hisoblanadi. Janubiy Baptist konventsiyasining xodimlari uchun pensiya rejasi sifatida boshlangan "Guidestone Funds" jamg'armasi 23 mlrd. MMA Praksis jamg'armalari Mennonit cherkovi AQShga (Mennonite Mutual Aid) qarashli va Menobonchi, Ibroniy va Amish cherkov guruhlari, jumladan, Anabaptist ildizlari bilan cherkov nomlari uchun mo'ljallangan.
Islomiy jamg'armalar ichida Amana Growth va Amana Income ham Morningstar'dan besh yulduzli reytinglarni oldi. Daromadlar jamg'armasi daromadni qidiradi, lekin foizlar siyosati tufayli obligatsiyalarga investitsiya kiritmasdan.
Aksincha, dividendlar to'laydigan aktsiyalarga investitsiya qiladi.
"Amerikalik musulmonlar zahiraga ega bo'lishni xohlashdi va ular ma'lum cheklovlar yoki yo'l-yo'riqlar borligini bilishdi, - deydi portfel direktori Nikolay Kaiser. "O'zining diniy ehtiyojlariga javob beradigan va o'zlarining aksiyalarini sotib olish maqsadini qondiradigan cheklovlarga rioya qilish uchun fond tashkil etish uchun fond fondini boshqarish kompaniyasini ishga yollagan".
Imon asosidagi mablag'lar an'anaviy investitsion fondlar bilan solishtirganda yuqori xarajat stavkalariga ega bo'lishadi, bu mutaxassislar o'rta hisobdagi mablag'larning kichik hajmiga, shuningdek, skrining kompaniyalari bilan bog'liq xarajatlarga bog'liq. Ammo investitsion jamiyatning tobora kengayib borayotgan qismi o'zlarining e'tiqodlariga mos keladigan mablag'larni topish uchun bunday xarajatlarni qoplashga tayyor.
"Masihiy jamoatida katta uyg'otish bor, ular faqat pulni o'zboshimchalik bilan sarmoya qilishdan ko'ra ko'proq pul ishlay olishadi", deydi Minella. "Odamlar tanlovi borligini anglaydilar".
Ishonchga asoslangan investitsiya, har qanday investorning portfelni yaratish vaqtida investorning pensiyaga chiqish muddati nima bo'lganligi, uning tavakkalchilikka bo'lgan bag'rikengligi kabi asosiy savollarni e'tiborsiz qoldirmaydi. Biroq, ularning pullari diniy tamoyillarini yomonlamaydigan kompaniyalarga borishiga amin bo'lish uchun qo'shimcha ekran qo'shib qo'ydi.
Minella, abort va pornografiya BRI yoki Muqaddas Kitobni mas'ul investorlarning ikkita asosiy e'tirozidir, keyinchalik muqobil turmush tarzini qo'llab-quvvatlaydi. Bu faqat gey va gomoseksual hayotni emas, balki nikohdan tashqarida birga yashovchi heteroseksual juftlarni ham o'z ichiga oladi. Uning aytishicha, ushbu muqobil turmush tarzi ekrani ko'pincha noto'g'ri.
"Bu hech kimga hujum qilmaydi," deydi u. "Demak, bu bizning hayotimizga bog'liq, deb hisoblaymiz, chunki Rabbiy bizning o'zimizga ega bo'lishimizni xohlaydi. Biz sizni majbur qilmayapmiz, lekin biz boshqa odamlarni qo'llab-quvvatlashni yoki qo'llab-quvvatlamoqchi emasmiz. Shuning uchun men buni qiladigan kompaniya bilan sheriklik qilmayman ".
Ko'p e'tiqodga asoslangan mablag'lar muayyan e'tiqodlar yoki cherkovlar bilan bog'liq bo'lsa-da, Fond menejerlari ta'kidlashicha, ular barcha investorlar uchun ochiqdir.