Qanday ETF badallari va qanday ta'sir qilishini bilib oling
ETF investorlarining asosiy sababi, sotib olishdan oldin to'lovlarning xabardor bo'lishi kerak, chunki past xarajatlar ETFlarning eng yaxshi afzalliklaridan biri hisoblanadi. ETFlarning aksariyati S & P 500 kabi benchmark indekslarini kuzatib borganligi sababli, sotib olish uchun eng yaxshi ETFlar ko'pincha eng past xarajatlarga ega bo'lganlardir.
Xarajat darajasi va ETF to'lovlari qanday ishlashi
ETF yoki investitsion fondlar haqida ma'lumotni o'rganayotganda yoki ko'rib chiqayotganda, ko'rib chiqadigan eng muhim ma'lumotlardan biri xarajat nisbati deb atalishi kerak.
Bir foiz nisbatida ifodalanadigan xarajat ulushi - bu fondning aktivlaridan tushgan boshqaruv haqi. Masalan, foiz stavkasi 0,50 foizni tashkil etadigan ETF yoki investitsion fond jamg'armaning aktivlaridan bir foizini yarmi yillik miqdordan kamaytirishi mumkin. Siz uchun matematika qilish, harajatlar darajasi 0,50 foizni har $ 1,000 miqdorida investitsiya qilish uchun $ 5 sarflaydi.
ETF to'lovlari fondning menejmenti va operatsion xarajatlarini to'lash uchun olinadi. Investor ETFning umumiy daromadini oladi, xarajatlarni kamaytiradi. Masalan, agar yil davomida jamg'armaning jami daromadi (xarajatlaridan oldin) 10,00 foizni va xarajatlar darajasi 0,50 foizni tashkil etsa, investorga aniq daromad 9,50 foizni tashkil etadi.
Shu sababli, o'zaro fondga o'xshash xarajatlarga kiritilgan ETF to'lovlari to'g'ridan-to'g'ri investorning hisobidan olinmaydi yoki olinmaydi; bu mablag'lar investor aktivlariga kiritilmasdan oldin Fond aktivlaridan olinadi (ETF to'lovlarini amalga oshirish jarayoni haqidagi aniq fan bundan-da ko'proq murakkabroq va shuning uchun tushuntirish ta'lim maqsadlari uchun soddalashtirilgan).
Nima uchun ETF to'lovlari masalasi
ETFlarning ko'pchiligi passiv boshqaruv ostida bo'lganligi sababli, ularning xarajat stavkalari aksariyat investitsiya fondlariga nisbatan ancha past. Turli so'zlar bilan aytganda, ETFs ko'rsatkichlar indekslarini oddiygina kuzatib borganligi uchun Fond menejerini tadqiq qilish, tahlil qilish yoki qimmatli qog'ozlarni savdoga qo'yishning zaruriyati yo'q va bu tadbirlar tugatilganligi sababli Fondni ishlatish qiymati sezilarli darajada kamayadi.
So'nggi yillarda ETFlarning yanada ommalashganligi sababli Vanguard Investments - dunyodagi eng yirik fond jamg'armasi hisoblanadigan sababdir: investorlar uzoq muddatda yuqori daromadga aylantirilishini bilib oldilar. Bundan tashqari, faol menejerlar inson bo'lib, ular ETFlar va passiv boshqariladigan investitsiya fondlariga salbiy ta'sir ko'rsatadigan xatoliklarni keltirib chiqaradi.
Investitsiya fondlari uchun odatdagi xarajatlar stavkalari 0,50 foizdan 2,00 foizgacha, ETF to'lovlari esa 0,05 foizdan 1,00 foizgacha farq qiladi. Shuning uchun eng kam xarajat ETF lar odatda eng kam xarajat indeksi investitsiya fondlaridan kam xarajat nisbatlariga ega.
Misol uchun, eng keng tarqalgan ETF-lardan biri SPDR S & P 500 (SPY) bo'lib, u faqat 0,09 foizli xarajatlarga ega. Bunday turdagi eng mashhur fond Vanguard 500 Index (VFINX) hisoblanadi, bu xarajatlar 0,14 foizni tashkil qiladi.
Har ikkala mablag' ham S & P 500-ni passiv tarzda kuzatib borganligi sababli, SPYni ushlab turadigan yuqori darajadagi sarmoyadorlar uzoq muddatda ancha yuqori daromadga ega bo'lishlari kutilmoqda (va bu ishlashning eng kichik tomoni tarixiy jihatdan tutilgan).
ETF to'lovlari va eng yaxshi fondlarni tanlash
Eng kam badallarga ega bo'lgan ETFlar har doim ham sotib olish uchun eng yaxshi mablag' emas. Bir ETF sotib olishdan oldin, olma-olma taqqoslashni amalga oshiring. Misol uchun, siz taqqoslagan ETFlarning bir xil indeksni kuzatishlariga ishonch hosil qiling. Bundan tashqari, uning ishlash tarixiga va fondning jami aktivlariga qarashga yordam beradi.
Ta'sir qilish xatari deb ataladigan narsa tufayli ishlash muhim ahamiyatga ega, bu indeks fondining samaradorligini taqqoslashda yoki benchmark indeksining ish faoliyatini "muvofiqlashtirishda" samaradorligini anglatadi. Agar fond indeksni yaqindan kuzatib bormasa, past to'lovlar fondni solishtiradigan fondni yo'qotish uchun etarlicha kompensatsiyani amalga oshirishi mumkin emas.
Shunday qilib, xarajatlarga qo'shimcha ravishda tarixiy ish faoliyatini solishtiring.
Jamg'armaning jami aktivlari tahlil qilish uchun muhimdir, chunki katta mol-mulk odatda ko'proq likvidlilikni anglatadi, bu esa ETFning ishlashiga ta'sir qilishi mumkin, ayniqsa qisqa muddatda. Shuning uchun, ko'proq aktivlarga ega bo'lgan ETF lar ancha kamroq aktivlarga ega bo'lganlar uchun odatda afzaldir.
Ogohlantirishlar: Ushbu saytdagi ma'lumotlar faqat muhokamalar uchun taqdim etiladi va investitsion maslahat sifatida noto'g'ri talqin qilinmasligi kerak. Hech qanday sharoitlarda, bu ma'lumot qimmatli qog'ozlarni sotib olish yoki sotish bo'yicha tavsiya emas.